Уставный капитал банка. Уставный капитал банка и привлеченные средства

Основные понятия

Уставный капитал, государственная регистрация, лицензия, минимальный размер уставного капитала, неденежная часть уставного капитала, акционерный банк, неакционерный банк, счет учета уставного капитала, эмиссия акций, обыкновенная акция, привилегированная акция, накопительный счет, эмиссионный доход, капитализация собственных средств.

3.1. Уставный капитал банка и общий порядок его формирования

Для того чтобы иметь возможность осуществлять те или иные банковские операции, кредитная организация должна пройти государственную регистрацию и получить лицензию на осуществление банковских операций. Одним из непременных условий государственной регистрации и получения лицензии является формирование банком достаточного по объему и необходимого по структуре уставного капитала. Уставный капитал банка определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы его кредиторов, и для банка, создаваемого в форме акционерного общества, составляется из номинальной стоимости его акций, приобретенных его учредителями. Уставный капитал банка, создаваемого в форме общества с ограниченной ответственностью или общества с дополнительной ответственностью (неакционерного банка), составляется из номинальной стоимости долей его учредителей

Порядок прохождения государственной регистрации, получения лицензии и формирования уставного капитала банка регламентируется рядом законов, законодательных актов и инструкций. К основным из них следует отнести: Федеральный закон "О банках и банковской деятельности" , Федеральный закон "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" , Федеральный закон "Об акционерных обществах" , Инструкция ЦБ РФ № 135-И «О порядке принятия Банком России решения о государственной регистрации кредитных организаций и выдаче лицензий на осуществление банковских операций» ", Инструкция ЦБ РФ № 128-И «О правилах выпуска и регистрации ценных бумаг кредитными организациями на территории Российской Федерации» .

Кредитная организация подает документы на государственную регистрацию в Банке России, он же выдает лицензию, предоставляющую право на осуществление банковских операций. Лицензия выдается без ограничения сроков ее действия. Приняв необходимый комплект документов и заявление с ходатайством о государственной регистрации кредитной организации и выдаче лицензии, Банк России в течение шести месяцев принимает решение о возможности такой регистрации. Приняв положительное решение он направляет в уполномоченный регистрирующий орган сведения и документы, необходимые для осуществления данным органом функций по ведению единого государственного реестра юридических лиц. В срок не более чем пять рабочих дней со дня получения необходимых сведений и документов уполномоченный регистрирующий орган вносит в единый государственный реестр юридических лиц соответствующую запись и не позднее одного рабочего дня сообщает об этом в Банк России. В свою очередьБанк России не позднее трех рабочих дней уведомляет об этом учредителей кредитной организации. Получив уведомление о положительном решении, кредитная организация должна в месячный срок оплатить 100% ее объявленного уставного капитала.

Если кредитная организация не оплатила или не полностью оплатила в установленный срок уставный капитал, то это может послужить основанием для аннулирования решения о государственной регистрации. При полной же и своевременной оплате уставного капитала Банк России в трехдневный срок выдает лицензию на осуществление банковских операций

Для оплаты кредитной организацией уставного капитала Банк России открывает для нее у себя корреспондентский счет, на который и поступают вклады в уставный капитал в денежной форме.Эти вклады могут быть в виде денежных средств в валюте Российской Федерации, денежных средств в иностранной валюте, принадлежащего учредителю кредитной организации на праве собственности здания (помещения), завершенного строительством, в котором может располагаться кредитная организация, а также принадлежащего учредителю кредитной организации на праве собственности имущества в виде банкоматов и терминалов.

Закон «О банках и банковской деятельности» в статье 11 устанавливает для банков минимальный размер собственных средств в 180 миллионов рублей, что при создании банка соответствует размеру уставного капитала, а Банк России накладывает ограничения на структуру уставного капитала. Так, согласно его Инструкции № 135-И , стоимость имущества в неденежной форме, направляемого на оплату акций (долей в уставном капитале) создаваемой путем учреждения кредитной организации, не должна превышать 20% цены размещения акций (долей в уставном капитале).

Запрещено использовать при формировании уставного капитала банка средства федерального бюджета и государственных внебюджетных фондов, свободные денежные средства и иные объекты собственности, находящиеся в ведении федеральных органов государственной власти, за исключением случаев, предусмотренных федеральными законами, не могут использоваться привлеченные денежные средства и не могут быть внесены в уставный капитал нематериальные активы (в том числе права аренды помещения) и ценные бумаги,

Для самостоятельного открытия банка нужно быть подкованным в финансовых и юридических тонкостях, иметь хорошую репутацию, подготовить внушительный пакет документов и достаточное количество денег, большая часть из которых пойдет на оплату уставного капитала.

На территории Российской Федерации согласно списку ЦБ РФ от 6 февраля 2017 года функционирует 572 банка, зарегистрированных в России. Их число уменьшается с каждым годом, однако интерес к банковской сфере в предпринимательских кругах не угасает. Многие бизнесмены хотя бы единожды представляли себя банкирами и задавались вопросом: как открыть банк. Рассмотрим юридические и организационные аспекты открытия банка в России.

Банковский бизнес - это один из тех видов бизнеса, для которого главное - это финансовая составляющая и безупречная репутация учредителей и первых лиц организации.

Что такое банк и пути его открытия

Согласно главному нормативному акту в банковском деле - Закону Российской федерации «О банках и банковской деятельности» не только банки, но и небанковские кредитные организации (НКО) могут получить возможность проводить банковские операции. Разграничим эти понятия, чтобы в дальнейшем не путаться, так как речь пойдет об открытии банка, а не НКО.

Отличие в том, что банк - имеет право производить в комплексе такие банковские операции (в числе прочих) как: привлекать и размещать во вклады деньги физических и юридических лиц, а также открывать и вести банковские счета физ. и юр. лиц. НКО же вправе заниматься только допустимыми законодательно для них сочетаниями операций. Так же значительно отличаются суммы уставных капиталов.

• Законодательно регламентированный минимальный уставный капитал для регистрации банка в РФ - 300 млн. рублей;
• Для НКО эта сумма - 90 млн. рублей.

Важное дополнение: уставный капитал для кредитной организации не может быть внесен привлеченными (заемными) финансовыми средствами.

Есть два основных пути, позволяющих стать владельцем собственного коммерческого банка:

1. Первый вариант - купить действующий банк. Например, бизнесмен Олег Тиньков для создания своего банка купил уже готовый зарегистрированный банк, переименовал его, привлек инвесторов и организовал деятельность в соответствие с собственным видением.
2. Организовать банковский бизнес с нуля: оформить документы, зарегистрировать, получить разрешения и лицензии, оплатить уставный капитал, найти помещение, оснастить его, нанять сотрудников.

Первый вариант проще, но требует больших финансовых затрат. Второй вариант - более трудоемкий, но менее затратный. Расскажем о том, как отрыть банк в России с нуля, с чего начать, какие разрешения и лицензии нужны и прочие существенные моменты.

Как зарегистрировать банк

Чтобы вновь созданный банк мог беспрепятственно функционировать, нужно его зарегистрировать и получить лицензию на проведение банковских операций. Чтобы банк зарегистрировать нужно пройти следующие этапы:

1. Нужно зарегистрировать в Федеральной налоговой службе (ФНС) юр. лицо - общество. По закону жесткого требования к какой-то конкретной организационно-правовой форме юр. лица для банка не предъявляется. Возможна регистрация в качестве открытого (ООО), публичного (ПАО) , закрытого (ЗАО), акционерного общества (АО). Налоговая служба заносит организацию в реестр юридических лиц, а ЦБ РФ оформляет Свидетельство о гос. регистрации нового банка.

   Подробный порядок взаимодействия ФНС и БЦ РФ описан в «Регламенте взаимодействия Министерства РФ по налогам и сборам и Центрального банка РФ по вопросам гос. регистрации кредитных организаций».

   До того, как подписан договор об учреждении (создании) банка, нужно придумать для него название. После чего учредителям надо направить в Департамент лицензирования Центробанка запрос о допустимости применения полного и сокращенного этого названия на русском языке. Максимум пять дней ЦБ проверяет и дает письменный ответ о допустимости применения данного названия (ответ приходит в территориальное отделение Центробанка, туда, где предполагается регистрировать банк).

2. Учредителями могут выступать и физ. и юр. лица (другие организации, можно кредитные), у которых соответствующие репутация и материальное положение. Три года после регистрации, учредителям не разрешается покидать число участников.
3. Чтобы зарегистрировать новый банк и пройти лицензирование в ЦБ РФ нужно основательно подготовиться и предоставить внушительный пакет учредительных и других документов, в том числе:

   заявление установленного формата;

   заранее нужно определиться с местом, так как нужны документы на аренду или подтверждающие собственность на помещение, где планируется открывать банк;

   регистрация и выдача лицензии облагается государственной пошлиной, ее нужно оплатить и предоставить подтверждающий оплату документ;

   учредительные документы, отчетность учредителей-юр. лиц, подтверждающие соответствие финансового состояния, возможность оплаты уставного капитала и источники происхождения денежных средств;

   протокол общего собрания и заседания совета директоров с рядом решений (о создании организации, утверждении устава, бизнес-плана, наименования, избрании и утверждении кандидатур на должности);

   ряд документов, позволяющих подготовить заключение о соответствии вновь создаваемого банка положениям ЦБ РФ (в том числе сертификаты соответствия на оборудование, план расположения помещений, лицензия фирмы, с которой заключен договор на охрану, лицензия страховой компании, с которой заключен договор, акты на приемку сигнализации в эксплуатацию и прочее);

   в антимонопольный орган учредителям нужно подать ходатайство о регистрации банка, копию положительного ответа надо предоставить в ЦБ РФ;

   документы, которые нужны для эмиссии акций (если выбрана форма акционерного общества);

   полный список учредителей на бумаге, анкеты претендентов на должности руководителя, главбуха, его зама (у них должно быть юридическое и/или экономическое образование или опыт руководства подразделениями, выполняющими банковские операции, не меньше, чем два года, отсутствие судимости);

   письменные сообщения о каждом члене совета директоров, о их соответствии требованиям.

Полный перечень документов есть в Инструкции Банка России от 02 апреля 2010 года №135-И «О порядке принятия Банком России решения о государственной регистрации кредитных организаций и выдаче лицензий на осуществление банковских операций".

Лицензирование банка

Деятельность по выполнению банковских операций подлежит обязательному лицензированию Центробанком РФ. Лицензии могут предоставляться на проведение различных банковских операций, в каждой лицензии есть перечисление таких операций, а также указывается валюта (или валюты), в которой они могут проводиться. Лицензия предоставляется бессрочно.

В течение максимум полугода после получения документов Банком России выносится вердикт о регистрации и предоставлении лицензии. Если его решение положительное, то учредителям дается срок - один месяц, чтобы внести всю сумму уставного капитала. Для этого в ЦБ РФ открывается корсчет, на который должны поступить средства. После внесения полной суммы уставного капитала в течение трех дней предоставляется лицензия.

Чтобы проводить банковские операции в рублях и иностранной валюте, в том числе принимать и размещать во вклады деньги физ. и юр. лиц в рублях и иностранной валюте необходимо получение генеральной лицензии. Чтобы получить генеральную лицензию капитал банка должен быть не меньше 900 млн. рублей.

Оплата уставного капитала - это еще не все основные финансовые вливания. Кредитные организации должны создавать резервные фонды, осуществлять классификацию активов, неукоснительно соблюдать требования положений Центробанка.

Как показывает практика, без наличия достаточного финансового состояния, привлечения грамотных специалистов в каждой из сфер деятельности банка, организовать такой бизнес с нуля самостоятельно не представляется возможным.

Уставный капитал (УК) коммерческого банка - это денежное выражение имущества, которым банк должен обладать как юридическое лицо и как хозяйствующая единица (не менее некоторой нормативно устанавливаемой величины), т.е.

Это тот размер имущества, только при наличии которого вновь создаваемый банк может быть вообще зарегистрирован в качестве юридического лица и получить первую, простейшую банковскую лицензию. Официально зарегистрированный в учредительных документах фактический УК банка (не ниже минимально необходимого, но не ограничиваемый сверху) - это та сумма, которым банк отвечает перед своими кредиторами в конечном счете, т.е. если для выполнения своих обязательств, для оплаты долгов у него не останется иных средств.

Уставный капитал банка - основа его ресурсов - складывается из взносов юридических и физических лиц - участников (акционеров или пайщиков) банка. Формирование УК банка регламентируется Гражданским кодексом РФ, Законом «О банках и банковской деятельности», другими законами и нормативными актами Банка России.

Из ст. 11 Закона «О банках и банковской деятельности»

Уставный капитал кредитной организации составляется из величины вкладов ее участников и определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы ее кредиторов.

Банк России устанавливает норматив минимального размера уставного капитала вновь регистрируемой кредитной организации, предельные размеры неденежных вкладов в уставный капитал кредитной организации, а также перечень видов имущества в неденежной форме, вносимого в оплату уставного капитала. Норматив минимального размера уставного капитала кредитной организации может устанавливаться в зависимости от вида кредитной организации.

Решение Банка России об изменении минимального размера уставного капитала вступает в силу не ранее чем через 90 дней после дня его официального опубликования. К вновь регистрируемым кредитным организациям Банк России применяет норматив минимального размера уставного капитала, действующий на день подачи документов на регистрацию и получение лицензии.

Банк России не имеет права требовать от ранее зарегистрированных кредитных организаций изменения их уставных капиталов, за исключением случаев, установленных в федеральных законах.

Не могут быть использованы для формирования уставного капитала кредитной организации привлеченные денежные средства. В целях оценки средств, вносимых в оплату уставного капитала кредитной организации, Банк России вправе установить порядок и критерии оценки финансового положения ее учредителей (участников) .

Средства федерального бюджета и государственных внебюджетных фондов, свободные денежные средства и иные объекты собственности, находящиеся в ведении федеральных органов государственной власти, не могут быть использованы для формирования уставного капитала кредитной организации, за исключением случаев, предусмотренных в федеральных законах.

Средства бюджетов субъектов РФ, местных бюджетов, свободные денежные средства и иные объекты собственности, находящиеся в ведении органов государственной власти субъектов РФ и органов местного самоуправления, могут быть использованы для формирования уставного капитала кредитной организации на основании соответственно законодательного акта субъекта РФ или решения органа местного самоуправления в порядке, предусмотренном в настоящем.. . Законе и других федеральных законах.

УК банка (как непосредственно, так и в составе его собственного капитала, о котором речь еще впереди), выполняет ряд весьма важных функций.

1 См. Положение ЦБ «О порядке и критериях оценки финансового положения юридических лиц - учредителей (участников) кредитных организаций» от 19 марта 2003 г. № 218-П.

Во-первых, на начальном этапе работы банка он выступает в роли стартовых средств, необходимых для первоочередных расходов, без которых он не сможет даже начать работу (приобретение здания, оборудования, наем персонала и т.д.).

Во-вторых, велика роль капитала и на последующих этапах развертывания банковских операций. В период роста банк нуждается в дополнительном капитале для создания новых мощностей. И с этой целью банки зачастую прибегают, в частности, к привлечению новых участников - акционеров или пайщиков, т.е.

К увеличению своего УК.

В-третьих, капитал является регулятором деятельности банка, в том чтсле ограничителем неоправданно быстрого роста объема его операций и соответствующих рисков. Органы надзора, выдвигая определенные требования в части капитала, тем самым задают нормы экономического поведения, призванные оберегать банк от финансовой неустойчивости и чрезмерных рисков.

В-четвертых, наличие солидного капитала создает и укрепляет доверие клиентов к банку. Впрочем, эту функцию нельзя воспринимать слишком прямолинейно. Российский (и не только российский) опыт показывает, что банки с более крупными капиталами могут оказаться и самыми надежными, и наименее устойчивыми, своими действиями разрушающими доверие клиентов не только к себе, но и вообще к банкам как таковым. Другими словами, можно иметь большой «бухгалтерский» капитал и вместе с тем не выполнять свои обязательства перед кредиторами. Однако если управление в банке ведется грамотно, то чем больше такой стабильный ресурс, как УК, тем устойчивее будет банк. При прочих равных условиях большой капитал облегчает банку доступ к рынкам финансов и тем самым защиту себя от проблем с ликвидностью, вызываемых незапланированным оттоком привлеченных средств.

Большой капитал - это одновременно и крупное итоговое событие, и вполне очевидная заявка на принципиально иной масштаб деятельности. Нельзя рассматривать увеличение капитала как некую формальную процедуру. Причем конкретные цифры в данном случае - это лишь внешняя сторона дела. Важнее внутреннее содержание - в мире финансов за «громкими цифрами» обычно скрывается многотрудная командная работа, которую невозможно выполнить без соответствующего уровня квалификации, качественной координации действий, «наживания» высокой деловой репутации. Большие и очень большие масштабы бизнеса - это ко всему прочему и новое психологическое состояние персонала, в особенности высших менеджеров, совершенно другой уровень мышления и ответственности. Все остальное - следствие.

В-пятых, капитал играет роль амортизатора, способного гасить ущерб от текущих убытков, что позволяет банку продолжать операции даже в случае относительно крупных непредвиденных потерь или чрезвычайных расходов. Хотя у банка для финансирования подобных затрат должны быть резервные фонды, при неблагоприятных обстоятельствах (например, при массовых неплатежах клиентов) потери могут возрасти настолько, что для погашения убытков приходится использовать часть УК. Именно он служит своего рода последним буфером, поглощающим текущие убытки до разрешения руководством банка назревших проблем.

В России количественно преобладали и преобладают банки с небольшим УК (см. табл. 5.2).

Таблица 5.2 Группировка действовавших банков по величине УК Сумма уставного капитала Количество банков 1.01.2001 1.01.2002 1.01.2003 1.01.2004 1.01.2005 ко

% До 3 млн руб 174 13,3 128 9,7 102 7,7 86 6,5 73 5,6 ОгЗдо Юмлнруб. 282 21,5 218 16,5 192 14,4 157 11,8 133 10,2 От 10 до 30 млн руб. 313 23,9 317 24,0 291 21,9 267 20,1 232 17,9 От 30 до 60 млн руб. 254 19,3 255 19,3 253 19,0 240 18,1 225 17,3 От 60 до 150 млн руб. 127 9,7 171 13,0 198 14,9 205 15,4 211 16,2 От 150 до 300 млн руб. 68 5,2 97 7,4 123 9,3 166 12,5 191 14,7 Более 300 млн руб. 93 7,1 133 10,1 170 12,8 208 15,7 234 18,0 Всего по России 1311 100 1319 100 1329 100 1329 100 1299 100 О формировании и наращивании УК банка см. также соответственно в главах 4 и 6 учебника.

В общей сумме банковских ресурсов преобладающее место занимают привлеченные средства. Основную их часть составляют средства клиентов банков:

вклады физических лиц;

депозиты юридических лиц;

подвижные остатки средств на банковских счетах, которые их владельцы регулярно пополняют и с которых они через банк выполняют свои денежные обязательства перед третьими лицами;

другие средства.

О способах привлечения банками денежных ресурсов см. § 6.3 и 6.4 учебника.

В деятельности каждой компании уставной капитал играет очень важную роль. По его размеру можно дать оценку состоянию дел предприятия . УК зачастую является основным источником оборотных средств, с которыми организация делает первые шаги в мире бизнеса.

Что это такое

Уставной капитал – первоначальный взнос учредителей компании, который может исчисляться как в денежном, так и в имущественном эквиваленте. Его главное предназначение заключается в удовлетворении первичных потребностей предприятия .

При помощи уставного капитала учредители страхуют инвестиции кредиторов, которые были сделаны для развития бизнеса и получения прибыли.

Капитал (уставной) имеет фиксированный размер, который устанавливается Федеральным законодательством, действующим на территории России. УК в обязательном порядке описывается в уставной документации, которая составляется в процессе регистрации субъекта предпринимательской деятельности.

УК организации выполняет ряд функций:

1. Резервирующую . В процессе формирования активов компании руководство имеет возможность делать выплаты по кредитам, если они были привлечены по причине нехватки оборотных средств.
2. Инвестиционную . Организация имеет законное право средства уставного капитала расходовать на приобретение необходимых для осуществления хозяйственной и производственной деятельности сырья и материалов.
3. Структурно-распределительную . По окончании отчетного периода в компании происходит распределение чистой прибыли между учредителями. При этом доход выплачивается каждому участнику в процентном соотношении от их .

Пороговые показатели

Порядок формирования капитала (уставного) регламентируется Федеральным законодательством и устанавливается для каждого типа организации в индивидуальном порядке . Например, минимальный размер акционерного общества в несколько раз превышает граничный показатель, определенный для общества с ограниченной ответственностью.

ООО

В 2018 году минимальный размер капитала (уставного) для ООО установлен в размере 10000 рублей. При его формировании каждый лично оплачивает свою долю.

После регистрации ООО и получения соответствующих документов, его собственники могут увеличивать УК за счет внесение имущества, денежных средств или прочих активов. При этом стоит отметить, что любые изменения уставного капитала возможны только при участии нотариуса.

В соответствии со статьей 90 Гражданского Кодекса РФ при формировании уставного фонда ООО его пропорции и размер устанавливается заранее . При проведении государственной регистрации учредителями должны быть внесены взносы не менее чем на 50%. Оставшиеся активы они обязаны передать в собственность организации в течение первого года ее существования.

В том случае если учредители не смогли в полном объеме сформировать уставной капитал, они, либо объявляют о его снижении, либо начинают ликвидационную процедуру.

Непубличное АО

Деятельность непубличных акционерных обществ регламентируется Гражданским кодексом России. Такое АО не может иметь более 50-ти акционеров, а в его не должно быть ничего, что указывало на его публичность.

Минимальный размер уставного фонда такого общества составляет 10000 рублей. Номинальный капитал в непубличных АО разбивается на определенное количество ценных бумаг, которые не могут размещаться открыто.

В уставной документации изначально оговаривается доля векселей, которые принадлежат каждому владельцу, а также число голосов, предоставляющихся одному держателю ценных бумаг.

В данной ситуации минимальный уставной капитал непубличного АО должен быть не меньше 10000 руб.

Публичное АО

Деятельность публичных АО регламентируется не только Гражданским кодексом, но и Федеральным законом №208 «Об акционерных обществах» . Уставной капитал таких организаций формируется из акций , которые приобретаются владельцами по первоначальной стоимости, определенной на момент эмиссии.

В процессе деятельности компаний их уставной капитал может изменяться как в большую, так и в меньшую стоимость, в зависимости от существующей на финансовом рынке ситуации. В соответствии с регламентом Федерального законодательства, минимальный УК публичных акционерных обществ должен составлять не менее 100000 руб.

Дополнительная информация про уставный капитал есть в данном видео.

Государственное предприятие

При создании государственных предприятий их основатели должны руководствоваться Гражданским кодексом РФ. В соответствии с его регламентом минимальный размер уставного капитала таких компаний должен составлять 5000 МРОТ.

Муниципальное унитарное предприятие

Для муниципальных предприятий Федеральным законодательством установлена минимальная величина уставного капитала, составляющая 10 000 МРОТ. Их создают местные органы власти и в дальнейшем полностью курируют деятельность.

Вновь открывшийся банк и кредитная организация

Процесс открытия банка предусматривает проведение большого количества мероприятий. Его основатели должны выполнить все требования Федерального законодательства, чтобы получить лицензию на право осуществлять банковскую деятельность.

В процессе создания кредитно-финансового учреждения им нужно сформировать уставной капитал, минимальный размер которого должен составлять 300 000 000 рублей.

Эту сумму учредители должны будут разместить на специальных счетах Центрального банка России.

Куда вносить и как

Сведения о размере капитала (уставного) каждого ООО отражаются в его Уставе. Он формируется из стоимости доли (она отражается в процентах от общего размера УК либо в рублевом эквиваленте) каждого учредителя на момент основания компании.

До того момента, пока основатели организации будут готовы подать заявление на государственную , они должны поместить половину уставного капитала на накопительном счете.

После того как учредители получат на руки регистрационную документацию, они должны перевести оставшуюся часть УК на (допускается внесение денежных средств в кассу).

Если один из учредителей не выполнил своих обязательств и не внес свою долю в УК, то к нему может быть применено финансовое взыскание, предусмотренное Уставом.

Взносы в уставной капитал учредители могут делать по своему усмотрению , но в рамках действующего Федерального законодательства:

• денежными средствами как в наличной форме, так и в виде банковского перевода;
• ценными бумагами, в частности акциями, векселями и т.д.;
• имуществом и прочими активами;
• правами на какую-либо собственность.

Взнос имуществом

Чтобы внести имущество в уставной капитал, учредителям нужно действовать в определенной последовательности:

1. Выполнить оценку имущества . Для этого необходимо обратиться в специализированную фирму, которая имеет соответствующую разрешительную документацию.
2. На собрании учредителей утвердить акт оценки , о чем должно быть отражено в протоколе. Если компанию открывает один собственник, то должно быть его решение, оформленное в письменном виде.
3. Составить акт приема-передачи , на основании которого имущество ставится на баланс организации.

УК деньгами

Все денежные средства, которые вносятся учредителями в уставной капитал ООО, должны помещаться сразу на накопительный, а после получения регистрационной документации на расчетный счет (в дальнейшем они могут расходоваться на нужды компании).

Уставные взносы могут делаться как в российских рублях, так и в валюте других государств.

Взнос учредителя на расчетный счет должен быть оформлен документально . Обычно составляется объявление на взнос наличных средств, состоящее из нескольких частей: приходного ордера, квитанции и объявления.

В качестве доказательства внесения средств могут рассматриваться:

• приходный кассовый ордер;
• выписка с расчетного счета;
• копии платежек и квитанций;
• положение устава компании, в котором указано, что оплата минимального размера уставного капитала была проведена в полном объеме.

Пример формирования

Процесс формирования Уставного фонда можно рассмотреть на примере. Несколько учредителей провели собрание, на котором приняли все основные решения относительно государственной регистрации ООО. Уставный фонд компании будет формироваться следующим образом:

1. Васильев П.П. сделал взнос 44 000 рублей, из них денежных средств на сумму 24 000 рублей и холодильное оборудование на сумму 20 000 рублей. Доля (в процентном соотношении) составила 18,41%.
2. Петров Е.Р. сделал уставной взнос в виде автомобиля, стоимость которого составляет 75 000 рублей. Доля (в процентном соотношении) составила 31,38%.
3. Сидоров Н.П. сделал уставной взнос в денежном эквиваленте – 120 000 рублей, в виде права пользования торговым помещением на протяжении 1 года. В процентном соотношении доля составила 50,21%.

Срок внесения в ООО

Срок внесения денег учредителями в Уставный фонд определяется решением собрания, в котором речь идет о создании ООО. Граничная дата , в денежном эквиваленте, не должна превышать 4-х месяцев с момента получения компанией регистрационных документов.

Как происходит увеличение уставного капитала ООО, вы узнаете из данного видео.

Уставный капитал и надежность банка, N 2

Вообще говоря, с точки зрения бухгалтерского учета (существует еще понятие "рыночная стоимость капитала", но это гораздо более сложная категория, которую в настоящее время мы рассматривать не имеем возможности) понятие собственные средства (капитал) совершенно однозначно. Если валюта баланса- нетто (активы- нетто) определена правильно и если не существует иных категорий, кроме таких как "привлеченные средства" (т.е. предоставленные банку на определенное время на определенных условиях) и "собственные средства" (т.е. принадлежащие владельцам (акционерам) банка), то никаких вопросов при трактовке приведенного выше выражения возникать не должно.

Из чего складываются собственные средства (капитал) банка? При образовании банка- это его уставный капитал. В процессе работы банка, часть чистой прибыли (прибыль после налогообложения) выплачивается в виде дивидендов владельцам (акционерам) банка, а оставшаяся часть (нераспределенная в виде дивидендов прибыль) реинвестируется с целью развития банка и увеличивает его капитал.

Величина собственных средств (капитала) банка, его размеры и структура определяются требованиями органов регулирования и потребностями самого банка, возникающими при его нормальном развитии. Основным и наиболее естественным источником роста капитала является нераспределенная в виде дивидендов чистая прибыль.

Когда же возникает потребность в дополнительном капитале в случае, если требования органов регулирования выполнены? В случае, когда у динамично развивающегося банка скорость роста привлеченных средств намного превышает скорость роста его капитала. Второй случай- банк планирует в ближайшем будущем такой рост, основываясь на планах своих реальных или потенциальных клиентов.

Такой реальный или потенциально возможный рост означает необходимость резкого увеличения операций, сфер деятельности и, несомненно, требует от банка принятия адекватных решений в отношении размера своего капитала. Этот совершенно естественный процесс расширения рентабельного (или потенциально рентабельного) производства требует, тем не менее, принятия решений, основывающихся на современных методах оценки эффективности инвестиций.

Существует несколько методов оценки эффективности инвестиционных решений. Следует сразу подчеркнуть, что большинство современных российских банков имеют в своем составе подразделения, которые непрерывно осуществляют отбор проектов, предлагаемых своими клиентами, на основе самых современных методов оценки эффективности инвестиций.

Наиболее часто используются на практике 5 методов оценки эффективности инвестиций:

1. Чистая текущая стоимость (Net Present Value, NPV);
2. Внутренняя норма рентабельности (Internal Rate of Return, IRR);
3. Срок окупаемости (Payback Period, PP);
4. Расчетная норма рентабельности (Accounting Rate of Return, ARR);
5. Индекс рентабельности (Profitability Index, PI).

Практическое использование этих методов выделило основные черты, которыми должен обладать метод:

1. Метод должен учитывать все денежные потоки в течение всего времени жизни проекта;
2. Метод должен учитывать временную стоимость денег;
3. Когда метод применяется к ряду взаимоисключающих проектов, он должен выбирать проект, который максимизирует стоимость акционерного капитала.

Как показывает опыт, только NPV метод удовлетворяет всем вышеприведенным требованиям при всех условиях.

Этот метод логически чрезвычайно пост, экономически хорошо обоснован и включает 3 стадии, выполняемые последовательно:

1. Определение и приведение к одному моменту времени всех денежных потоков, возникающих в процессе реализации проекта (т.е. капиталовложений с отрицательным знаком и потоков чистой прибыли с положительным знаком);
2. Суммирование этих потоков и определение, таким образом, чистой приведенной стоимости проекта (NPV).
3. Выбор проектов с положительными значениями чистой приведенной стоимости. При наличии двух и более взаимоисключающих проектов, должен быть выбран проект с максимальным значением NPV.

В рассматриваемом нами случае, когда инвестиции осуществляются в уставный капитал, а все поступления - это чистая прибыль после налогообложения, запишем условия, определяющие экономическую приемлемость инвестиционных решений: NPV > 0

где: БПi - балансовая прибыль, полученная в течение i-го периода реализации проекта;

Т - ставка налогообложения прибыли (для банков может быть с достаточной точностью оценена на уровне 43%), т.е. Т=0,43;

БПi x (1-Т) - чистая прибыль после налогообложения, полученная в течение i-го периода;

ka - ставка сравнения;

D УК - увеличение уставного капитала.

Вообще говоря, наибольшей неопределенностью в данном выражении обладает величина ka. По определению, ka - это предельная стоимость привлеченных для инвестирования средств (marginal cost of capital, MCC). При этом предполагается, что средства могут привлекаться более, чем из одного источника (заемные средства, привлеченные средства, средства, полученные за счет дополнительной эмиссии акций в случае акционерных обществ или дополнительных средств владельцев в случае паевых обществ). В нашем случае эта величина определена однозначно, ka - то минимальный, удовлетворяющий акционеров уровень прибыльности инвестиций, так как все инвестиционные средства приобретаются из одного источника. В этом смысле ka не отличается от соответствующей необходимой прибыльности акционерного капитала (отношение чистой прибыли к капиталу). Таким образом, ka- это отношение чистой прибыли, полученной за определенный период, к вложенному акционерному капиталу (выраженное в процентах за период), которое удовлетворяло бы акционеров с точки зрения рассмотрения альтернативных возможностей использования данных средств (вложений в ценные бумаги, в недвижимость, в производство, наконец, на срочный вклад в собственный банк и т.д.).

Принимая минимально допустимое значение денежного потока, генерируемого данным проектом (т.е. заменяя знак > на знак =), запишем выражение 1 в виде:

Определим, каким же должно быть минимальное значение ежемесячной балансовой прибыли, БПм, удовлетворяющее условию 2 при бесконечном времени жизни фирмы (бесконечном времени существования фирмы - это лишь один из приемов, который учитывает, что в настоящее время нет никаких видимых ограничений по продолжительности жизни фирмы). Ограничение времени жизни фирмы ужесточают условия оценки экономической целесообразности инвестиций, так как сокращают время, в течение которого поток дисконтированной чистой прибыли должен превысить инвестиционные вложения. В данном случае, как видно, используются достаточно "мягкие" условия.

Вынесем константу БПм за знак суммирования и получим:

Сумма в правой части выражения 3 равна:

Тогда, из выражения 3 имеем:

Из выражения 5 следует достаточно тривиальный вывод о том, что минимальное значение балансовой прибыли, получаемой ежемесячно и удовлетворяющей необходимому условию оценки целесообразности инвестиционных вложений в уставный капитал равно произведению величины этих вложений, скорректированной с учетом налогообложения, на минимальную ставку прибыльности акционеров, рассчитанную за тот же период, что и балансовая прибыль.

Здесь сразу необходимо подчеркнуть несколько характерных моментов и ответить на несколько неизбежно возникающих вопросов. Почему опять во главу угла ставится прибыльность акционеров (или прибыльность акционерного капитала, что по сути одно и то же)? Ответ чрезвычайно прост. Прибыльность акционеров коммерческого предприятия или, что то же самое, прибыльность самого коммерческого предприятия- это величина, которая ежедневно, ежемесячно и т.д. доказывает целесообразность развития данного вида бизнеса, технологических решений, проектов и идей в нее заложенных и наконец, целесообразность существования самого предприятия. Это, в конечном итоге ответ на вопрос о необходимости поиска новых, более рациональных направлений использования средств акционеров, клиентов и всего общества в целом. Нормально функционирующее предприятие имеет возможности расширяться естественным путем (без увеличений уставного капитала), используя часть полученной чистой прибыли для инвестирования в основное производство (если оно того заслуживает). Это естественный путь развития любого коммерческого предприятия, доказавшего величиной своей прибыльности (отношение чистой прибыли к акционерному капиталу) целесообразность своего развития.

Могут создаться условия и эта ситуация возникает практически ежедневно, при которых необходимо привлечение дополнительных инвестиций (резкое расширение сферы деятельности, модернизация производства и т.д.). В конечном итоге, целесообразность принятия таких инвестиционных решений определяется на основе рассмотрения значений чистой прибыли, генерируемой данным проектом к величине дополнительных инвестиций. И если целесообразность новых инвестиций экономически обосновать невозможно (а именно это и наблюдается сейчас в банковской среде), то возникает "черная дыра".

В этой "черной дыре" заведомо убыточных направлений расходования средств, безвозвратно (т.е. не принося необходимой прибыли) исчезают и средства акционеров и средства вкладчиков и любые, попадающие в сферу ее действия средства.

Следует также обратить внимание на то, что в выражении 1 все денежные потоки, в соответствии с временной зависимостью стоимости денег, приведены к одному моменту времени. Предполагается, что через один месяц после инвестирования, проект начнет генерировать ежемесячно прибыль в размере БПм. В случае, если получение необходимой прибыли наступает через n периодов, необходимо привести величину инвестиционных вложений к началу момента генерации необходимой прибыли. А это автоматически означает увеличение величины инвестиций D УК в (1+ka)n раз и в соответствии с выражением 5, величины минимальной необходимой ежемесячной прибыли БПм также в (1+ka)n раз.

Какие еще ограничения имеются в отношении оценки эффективности дополнительных инвестиций? Очень часто остается без достаточного внимания тот простой и очевидный факт, что поток прибыли, генерируемый данными инвестициями- это разность между потоком с учетом инвестиций и требуемым, с точки зрения нормального функционирования коммерческого предприятия, потоком чистой прибыли в отсутствие инвестиций.

Какой же поток чистой прибыли должно генерировать нормально функционирующее коммерческое предприятие? Ответ прост. Эта величина, отнесенная к капиталу, или собственным средствам акционеров, и выраженная в процентах, должна соответствовать минимально приемлемой прибыльности акционерного капитала (например, быть на несколько процентов выше годовой процентной ставки привлечения средств на срочные вклады в этом же банке).

Таким образом, результатом дополнительных инвестиций в уставный капитал должно быть не только выполнение условий (1-5), но и условия, обеспечивающего нормальное функционирование любого коммерческого предприятия:

где: K- капитал, или собственные средства акционеров до увеличения уставного капитала;

ka- минимальный, удовлетворяющий акционеров уровень прибыльности собственных средств, выраженный в процентах в месяц.

Объединив выражения 5 и 6, получим выражение для необходимой минимальной ежемесячной балансовой прибыли после увеличения уставного капитала:

Из выражения 7 следует достаточно очевидный вывод: экономически приемлемым обоснованием увеличения уставного капитала является выход на минимально приемлемую прибыльность всего акционерного капитала (или собственных средств), образовавшегося после увеличения уставного капитала.

Очевидно, что выполнение условия 7 при чрезвычайно жесткой конкуренции на рынке депозитов и общего снижения эффективности функционирования банковской системы , практически невозможно. Рассмотрим конкретные примеры результатов увеличения уставных капиталов рядом московских банков.